加国年轻人被坑惨？让用退休金买房结果房跌股涨
用退休储蓄凑首付，一直是加拿大年轻人买房的老路子，政府也常年鼓励这么干。
但那些在市场高点入场的首次购房者，现在正面临双重暴击：房子跌了，退休金也缩水了。
据Financial Post报道，加拿大房地产协会的数据显示，全国平均房价在2022年3月达到顶峰，每套$816.720元。
到去年年底，这个数字已经跌到$673.335.跌幅超过17%。
同期，多伦多股市综合指数涨了约50%。
这个计划允许首次购房者从注册退休储蓄计划(RRSP)中提取最多$6万元，分15年还回去。
不过，先别急着嘲笑那些用计划的人——这套方案当年可是政策制定者大力推的，房地产行业也没少推荐。
随着房价上涨，提取限额一路从$1.5万涨到了现在的$6万。而且是按人头算，夫妻俩首次买房，最多能拿出$12万。
过去十年，确实“香”过
这套玩法在很长一段时间里确实奏效。
过去十多年里，加拿大房价持续上涨，自住房不仅是居住空间，更像是一种加杠杆的投资。
而且因为“自住房免税”政策，涨幅几乎全部免税，不少家庭实现了账面财富的快速增长。
例如，房贷经纪Shawn Stillman和妻子2017年各自从RRSP提取$1.5万元作为首付，四年内还清。
结果六年里他们家房子涨了三分之二，妥妥的免税中奖。
但Stillman提醒：这种做法并非在任何时候都合理。如果资金原本只是放在RRSP里的现金、收益很低，拿出来做首付未尝不可。
但在2021年按揭利率低至2%以下时，从RRSP提钱反而未必划算，“你把钱留在里面，收益可能更好”。
Centurion Asset Management的首席经济学家Carl Gomez表示：首次购房计划确实帮不少人凑齐了首付，但在市场高点取钱买房的人，现在看就“太惨了”。
“把正在增值的钱拿出来，投进一个跌价的东西里。这个策略说白了就是用未来的钱赌一套房子免税升值，但能不能成，全看运气。”
对于高点入场的人来说，现在是两头亏。因为在很多人眼里，买房是最稳妥的理财方式。
但当买家把大部分资产集中在一套房子上，就失去了分散风险的空间。
Gomez点出了一个长期存在的问题：加拿大人的资产结构太单一。把退休金变成房子，等于把养老钱押在纸上，房子没法随时变现。
相比之下，美国家庭的资产配置更加多元。房地产行业怎么看？
房地产行业的看法则不太一样。
Royal LePage首席执行官Phil Soper给出了另一种视角。他认为，HBP提取上限不断提高，是因为房价上涨过快所致。
在理想情况下，人们应先把TFSA和RRSP都存满，再用其他资金支付首付。
但对大多数年轻人来说，这种安排难度很大。
Soper说：“其实用这个计划的人不算多，每年也就10到15万人，占RRSP持有者的比例很小。”
根据Royal LePage的数据，年轻一代还是想买房，但就是买不起。
至于那些在高点入市、目前账面承压的人，Soper认为影响范围有限。“真正踩在那18个月高位窗口的人，其实只是一小部分。”退休金买房还香吗？
其实，2022年预算推出的“首次购房储蓄账户”(First Home Savings Account，FHSA)更值得优先考虑。
Modern Cents的注册理财规划师Jennifer Hughes表示，不能事后苛责当初使用HBP的人，因为没人能够准确判断市场高低。但如果现在有购房计划，应尽早了解并使用FHSA，同时注意开户时间。
这个账户的好处是：每年最多存$8000元，并可从应税收入里扣除，终身供款上限为$4万元。
但额度是从开户那年开始累计，如果打算未来几年买房，越早开户越有利。
FHSA最大的优势是，取钱用于买房时无需缴税，规则类似TFSA;就算最后没买房，也可在有额度的情况下转入RRSP。
并且，时机也很关键。不能在买房前几周才往里一口气塞$4万。税务上可以往前追溯一个日历年，但也只能凑到$1.6万。所以最好提前几年慢慢存满。
Hughes说：“只要有买房的打算，往FHSA里存钱就没有坏处。开户就等于白捡额外的退休储蓄空间。”
从退休金里拿钱买房这件事，确实让一些年轻人栽了跟头，但也不至于彻底否定这个做法。
现在建议是：优先使用FHSA，其次考虑是否有雇主匹配的RRSP供款，再决定是否动用退休储蓄。
